退職金で投資するなら何がおすすめ？ランキング、投資割合、ポートフォリオ、失敗例

退職金の金額は法律で定められている訳ではなく、会社が独自に設定する事が出来ます。そう考えると、資金力のある大企業が有利になる事が必然となります。

1. バブル以降デフレスパイラルから抜け出せない日本
2. 高齢世帯の収入は低下傾向
3. 少子化により、社会保障が調整(減額)される
4. 老後（収入－支出）で不足が発生する世帯が増える
5. 毎月5万円の不足の場合、30年間で約2,000万円不足

この内容が独り歩きして、老後資金2,000万円問題に発展していった訳ですが、毎月5万円不足するのは、一つの例で、全員にあてはまる訳ではありません。

1. 今の生活費から老後の生活費を予想する
2. 年金定期便を使って老齢基礎年金額を予想する
3. 年金定期便を使って老齢厚生年金額を予想する
4. 現在準備済みの老後資金を把握する

銀行員

📞当行では退職金を運用する為の特別なプランを用意しております。

口座に大きなお金が入金されると、支店の担当者から電話がかかってくる事があります。メガバンク等であれば、安心感から、全てお任せしたくなると思うのですが、一度、金融機関以外の独立系ファイナンシャルプランナーに相談する事をお勧めします。

金融機関の大きな収益源は手数料です。仕組みがそうである以上、金融機関のゴールは金融商品販売です。それに引き換え、独立系ファイナンシャルプランナーは収益源を顧問料や相談料にしていて、相談者が満足いかなければ収益が取れない仕組みになっているケースがあります。

金融機関が悪いという訳ではなく、大手だから信用してお任せするのではなく、一度セカンドオピニオン兼ねて銀行以外の人に相談する事をお勧めします。

この質問に対する回答はないです！

投資家の資産状況やリスクの許容度(値動きの大きさ)で大きく変わります。

• 投資信託（全世界株式）1,000万円
• 米国債券1,000万円

※直ぐに使う必要がなく、長期に亘って運用に回せるお金が2,000万円あるという事を前提に2024年7月時点でFP服部が考えたポートフォリオ

もちろんあります！
ただ、2024年7月時点でアメリカの長期金利4%超は、外貨を持っている人には魅力的な金利ですし、円を外貨に換えて投資するにしても魅力的だと思います。

株式に関しては、日々高値更新する指数をみても、アメリカを始め世界経済の強さを感じます。

為替のリスクはありますが、先進国で唯一異次元の金融緩和政策を継続し、国力が落ちている円の価値、1ドル＝161円が円安なのか円高なのかは後になってみないとわかりません。

時代は物凄いスピードで変化しており、過去の当たり前は今の当たり前ではないと考える必要があると思います。

為替は、様々な要因で動き予想する事が困難ですが、経済成長に関しては為替程難しくはないと思います。急激な人口減少が進む日本とは異なり、世界ではまだまだ人口が増加していきます。

人口が増加する場所では、モノの消費、サービスの消費が行われ経済が成長していくと考えるのが普通であり、為替リスクを考慮しても、私のお勧めの投資先が殆ど海外になる理由です。

• 投資信託（全世界株式）1,500万円
• 米国債券1,000万円

※理由は退職金2,000万円の場合と同じ

• 投資信託（全世界株式）2,000万円
• 米国債券1,000万円

※理由は退職金2,000万円の場合と同じ

上記は金融庁が発表した有名な図表ですが、私が特に注目しているのは、老後資金を継続運用する事です。例えば、老後資金2,000万円を年6%で運用すれば、毎月10万円を取崩しても元での2,000万円は1円も減らず、資産寿命を大幅に長くすることが出来ます。

この20年間でみれば、年平均６％超の運用を行っている投資信託は多数あります。今後の利回りを予測する事は難しいですが、資本主義が継続する限り、企業が利益を追求し、経済成長が起こる事は予想できるので、成長企業に投資しているファンドを選定できれば、決して不可能ではないと思います。

銀行、証券会社、保険会社の営業マンは「お金に関するプロ」ですが、同時に「販売のプロ」でもあり、支店、チーム、個人と、何かしらの形で商品ごとのノルマを抱えているケースがあります。全員がそうであるとは言いませんが、ノルマがある以上、目的はノルマ商品の販売になる事は、自然の摂理ではないでしょうか。

凄いですよね！

ただ、1.5倍に増えるのは外貨ベースです。

そうなんです！

最近販売されている一時払いの変額保険は外貨ベースになっており、価格変動リスクと為替リスクの両方を負う事になります。保険料に占める変額部分が20%位になってますが、ここにレバレッジを掛けて、高いリターンを目指す商品もあるのですが、私個人的な意見を言うのであればリスクに対してリターンが見合わないような気がします。

不動産といっても、色々な形式があるので全てが利回り3%位という訳ではありませんが、平均的な退職金額（2,000万円）で購入できる不動産は区分マンション投資か1ルームマンション投資になると思いますので、利回り2%～4%位になると思います。

例えばですが現在46歳の私が70歳時点で5,000万円の資産を保有していたと想定したらこのように考えます。※FP服部が現時点考える自分のポートフォリオ

• 投資信託（世界株式）40% ⇒ 毎年3%で運用しながら取り崩す
• 不動産（国内）40% ⇒ 投資用不動産からの家賃収入
• 株式（世界株式）20% ⇒ 約３％の配当収入

では一つずつお答えしますね！

①は運用期間を30年間として考えます。

• 投資信託 ⇒ 3.5%運用で毎月3万円積立すると約1,893万円
• 不動産 ⇒ 2,000万円の投資用物件を30年後には借入なし
• 株式 ⇒ 投資信託同様の成長率で毎月2万円積立すると約1,262万円

上記のような形で資産形成すれば、70歳時点で約5,000万円の資産を作る事は可能だと考えており、この資産から想定されるリターンは下記になります。

1. 投資信託と株式 ⇒ 年間約110万円
2. 不動産 ⇒ 家賃収入8万円×12ヵ月で約96万円

１と２で想定される収入が約206万円で、ここに年金を加算すれば、老後でも約400万円位の収入が見込めます。毎月約6万円の積立を30年間継続する事が出来ればこのプランは実行できます。

どれ位の人が実行できるかはわからないですが、私に相談に来るほとんどの方は同じようなゴールを目指して資産形成を行っております。

②債券がポートフォリオに入っていない理由としては、この資産の運用期間を長く考えているからです。リーマンショック時も一時50％近く価格を落としましたが、約5年で元の価格を超えているように、長い年月の中で相場が落ち込むことはありますが、歴史的に世界株式はかなりの確率で急落相場から反転して高値を更新し続けております。そして、その成長率は債券よりも高く、これがポートフォリオに債券を入れていない理由です。

インターネットの普及、SNS、AIと時代は物凄い勢いで変化しており、過去の常識が現代では通用しない事も多々あり、資産運用の世界でも同じことが言えます。
デフレ下で、貯金はお金の価値を下げることなく資産運用としては有効的な手段でしたが、インフレ下では日々価値を下げてます。
バブル崩壊の経験から資産運用は怖い、危険というイメージが付きましたが、決してそんなことはありません。今は資産運用しないと、資産の価値を守れない時代です。
多くの人にとって退職金は人生の中で大きなウェイトを占めるお金です。退職金が振り込まれた金融機関のお勧めのプランを何も考えず行うのではなく、他の機関にも相談して、自分自身で何が最適か考える必要があると思います。今回も最後まで読んで頂きありがとうございました。